Гражданский кодекс часть 1

с участием: от истца и третьего лица АО Негосударственный пенсионный фонд «Уральский финансовый дом» ФИО1 – представитель (доверенность от 02.11.2015 г., доверенность от 27.10.2015 г., паспорт), от истца и третьего лица АО Негосударственный пенсионный фонд «Металлургов» ФИО2 – представитель (доверенность от 21.12.2015 г., (доверенность от 22.03.2016 г., паспорт), от ответчика ООО "Корпоративный менеджмент Рус" ФИО3 - представитель (доверенность от 09.11.2015 г., паспорт), от ответчика ООО "ЮТэйр-Финанс" и третьего лица ПАО «ЮТэйр» ФИО4 - представитель (доверенность от 25.02.2016 г., доверенность от 25.02.2016 г., удостоверение), от ответчика ООО "ЮТэйр-Финанс" и третьего лица ПАО «ЮТэйр» - ФИО5 - представитель (доверенность от 01.01.2016 г., доверенность от 08.10.2015 г., удостоверение), от третьего лица ООО «ПКБ АСУ-нефть» ФИО6 – представитель (доверенность от 21.10.2015 г., паспорт), третье лицо ФИО7 (паспорт),

рассмотрел в судебном заседании дело по иску Закрытого акционерного общества "Паллада Эссет Менеджмент" Д.У. средствами пенсионных накоплений и пенсионных резервов АО "НПФ Металлургов", Закрытого акционерного общества "Паллада Эссет Менеджмент" Д.У. средствами пенсионных накоплений и пенсионных резервов АО "НПФ УРАЛ ФД" (ОГРН <***>, ИНН <***>, адрес: 127006, <...>, дата регистрации: 04.09.2002 г.)

к Обществу с ограниченной ответственностью "Корпоративный менеджмент Рус" (ОГРН <***>, ИНН <***>, адрес: 125171, <...>, эт. 8, дата регистрации: 09.06.2010 г.), Обществу с ограниченной ответственностью "ЮТэйр-Финанс" (ОГРН <***>, ИНН <***>, адрес: 628012, Автономный округ Ханты-Мансийский автономный округ-Югра, г. Ханты-Мансийск, территория Аэропорт, дата регистрации: 01.03.2004 г.)

с участием третьих лиц АО Негосударственный пенсионный фонд «Металлургов», АО Негосударственный пенсионный фонд «Уральский финансовый дом», ООО «Финанс-Авиа», ПАО «ЮТэйр», ООО «Брокерская Компания «Регион», ФИО7, Страхового акционерного общества «ВСК», Общества с ограниченной ответственностью «ПКБ АСУ-нефть»

о признании недействительным решений

о признании недействительными соглашений

УСТАНОВИЛ:

Закрытое акционерное общество "Паллада Эссет Менеджмент" Д.У. средствами пенсионных накоплений и пенсионных резервов Акционерного общества "НПФ Металлургов", Закрытого акционерного общества "Паллада Эссет Менеджмент" Д.У. средствами пенсионных накоплений и пенсионных резервов Акционерного общества "НПФ УРАЛ ФД" обратился в Арбитражный суд г. Москвы с иском, с учетом принятых судом уточнений в порядке ст. 49 Арбитражного процессуального кодекса Российской Федерации, о признании недействительным решения общего собрания биржевых облигаций серии БО-12 от 19.08.2015 г. в части дачи согласия на заключение представителем владельцев облигаций от имени владельцев облигаций соглашения о прекращении обязательств по облигациям серии БО-12 с предоставлением отступного не позднее 31.12.2015 г., а также в части утверждения условий указанного соглашения недействительным и подлежащим отмене; признании решения общего собрания владельцев биржевых облигаций серии БО-06 от 20.08.2015 г. в части дачи согласия на заключение представителем владельцев облигаций от имени владельцев облигаций соглашения о прекращении обязательств по облигациям серии БО-06 предоставлением отступного не позднее 31.12.2015 г., а также в части утверждения условий указанного соглашения не позднее 31.12.2015 г., а также в части утверждения условии указанного соглашения недействительным и подлежащим отмене; о признании соглашений, подписанных 30.11.2015 г. от имени истца в отношении биржевых облигаций серии БО-06 и БО-12 недействительными и подлежащими отмене.

В обоснование заявленных требований истец указал на то, что принятые на оспариваемых собраниях владельцев облигаций нарушают права истца, с учетом положений ст. 24.1 ФЗ «О негосударственных пенсионных фондах», ст. 26 ФЗ «Об инвестировании средств для финансирования накопительной пенсии в Российской Федерации» и иных нормативных правовых актов, в которых определены разрешенные активы (объекты инвестирования) пенсионными накоплениями.

Также истец указал на то, что одобренные на собрания условия отступного по спорным облигациям носят кабальный характер, невыплата денежных средств истцу нарушают права застрахованных лиц Акционерного общества «НПФ Металлургов» и Акционерного общества «НПФ «УРАЛ ФД». Соглашения об отступном противоречат интересам владельцев облигаций, нарушают их законные права.

Более того, истец указал на то, что владелец облигаций серии БО-12 Общество с ограниченной ответственностью «КапиталТраст» являлось лицом, аффилированным к Обществу с ограниченной ответственностью «ЮТэйр-Финанс» и, соответственно, имело заинтересованность в заключении оспариваемых сделок.

Ответчики против удовлетворения иска возражали по основаниям, изложенным в отзывах на иск и дополнений к ним.

По сути возражения ответчиков сводятся к тому, что при разрешении настоящего спора подлежат применению иные нормы действующего законодательства Российской Федерации, нежели указанные истцом, участники гражданско-правового сообщества – собрания владельцев облигаций, не являются субъектами и участниками отношений по негосударственному пенсионному обеспечению и обязательному пенсионному страхованию и, соответственно, указанные истцом нормы Закона на них не распространяются, истец, заключив договор доверительного управления средствами пенсионных накоплений и разместив данные средства в облигации Общества с ограниченной ответственностью «ЮТэйр-Финанс» серий БО-06 и БО-12, добровольно принял на себя риски, связанные с размещением и инвестированием средств пенсионных накоплений в данные облигации, истец вправе и не лишен возможности, а равно у него нет и соответствующих ограничений выбрать для себя вариант отступного, который, по его мнению, отвечает его интересам.

Также ответчики указали на отсутствие заинтересованности при голосовании по вопросам повестки дня на оспариваемых истцом собраниях владельцев облигаций.

К участию в деле в качестве третьих лиц, не заявляющих самостоятельных требований относительно предмета спора, привлечены Акционерное общество Негосударственный пенсионный фонд «Металлургов», Акционерное общество Негосударственный пенсионный фонд «Уральский финансовый дом», Общество с ограниченной ответственностью «Финанс-Авиа», Публичное акционерное общество «ЮТэйр», Общество с ограниченной ответственностью «Брокерская Компания «Регион», ФИО7, Страховое акционерное общество «ВСК», Общество с ограниченной ответственностью «ПКБ АСУ-нефть».

Заслушав объяснения представителей лиц, участвующих в деле, исследовав материалы дела в объеме представленных доказательств, с учетом положений ст. 71 Арбитражного процессуального кодекса Российской Федерации, судом не усматривается правовых оснований для удовлетворения иска.

При этом суд исходит из следующего.

В соответствии с ст. 4 Арбитражного процессуального кодекса Российской Федерации заинтересованное лицо вправе обратиться в арбитражный суд за защитой своих нарушенных или оспариваемых прав и законных интересов в порядке, установленном настоящим Кодексом.

Таким образом, любой иск должен быть направлен на защиту нарушенных прав и интересов обратившегося в суд лица, а, следовательно, в соответствии с ст. 65 Арбитражного процессуального кодекса Российской Федерации истец обязан доказать те обстоятельства, на которые он ссылаются в обоснование заявленного иска.

Как усматривается из материалов дела, истец является владельцем документарными процентными неконвертируемыми биржевыми облигациями на предъявителя с обязательным централизованным хранением серии БО-06 и БО-12, что подтверждается представленными в материалы дела выписками по счету депо по состоянию на 10.08.2015 г. и 07.09.2015 г.

Факт владения ценными бумагами истцом ни ответчиками, ни третьими лицами не оспаривается и документально не опровергается.

Как указывает истец, и данное обстоятельство подтверждается представленными в материалы дела решениями общего собрания владельцев облигаций серии БО-06 и БО-12, оформленными протоколами от 19.08.2015 г. и от 20.08.2015 г., участниками собраний были приняты решения заключить от имени владельцев биржевых облигаций соглашения о прекращении обязательств по биржевым облигациями серии БО-06 и БО-12 путем предоставления отступного в виде: 1 вариант – 20 % от номинальной стоимости биржевых облигаций без учета купонных доходов и процентов за пользование чужими денежными средствами; 2 вариант – 15 % от номинальной стоимости биржевых облигаций + облигации вновь созданного эмитента Общества с ограниченной ответственностью «Финанс-Авиа» (ОГРН <***>), исходя из невыплаченного купонного дохода и размеров процентов за пользование чужими денежными средствами сроков на 7 и 12 лет с аналогичным поручительством, что и по биржевым облигациям серий БО-06 и БО-12. Поручителем по данному обязательству является Публичное акционерное общество «Авиакомпания ЮТэйр».

Истец полагает, что условия прекращения обязательств, предлагаемые эмитентом, являются незаконными, нарушающими права инвесторов, а также преследующими цель – снятие обязательств с эмитента по биржевым облигациям без учета интересов владельцев биржевых облигаций, в том числе и истца. Условия оспариваемых соглашений носят кабальный характер, с учетом наличия перед истцом задолженности в размере 49 338 51 руб. 65 коп. и предложенного истцу отступного в виде 20 % от номинальной стоимости облигаций, что составляет 9 180 000 руб., в связи с чем, истец, принимая участие в оспариваемых собраниях, голосовал против принятия таких решений.

Также истец указывает на то, что, с учетом положений ст. 24 ФЗ «О негосударственных пенсионных фондах», а также положения Центрального банка Российской Федерации от 25.12.2014 г. № 451-П «Об установлении дополнительных ограничений на инвестирование средств пенсионных накоплений», оспариваемые решения заключить от имени владельцев биржевых облигаций соглашения о прекращении обязательств по биржевым облигациям серии БО-06 и серии БО-12 путем предоставления отступного на указанных в соглашениях условиях, вне зависимости от предложенным эмитентом вариантов, не учитывают интересы всех инвесторов, являются заведомо кабальными и нарушают действующее законодательство Российской Федерации с точки зрения прав инвесторов и требований к инвестированию активов негосударственных пенсионных фондов. Также условия отступного нарушают права инвесторов в отношении того объема прав, которые приобретали владельцы спорных облигаций при их покупке.

В соответствии с ФЗ «О рынке ценных бумаг» № 39-ФЗ (далее – Закон о рынке ценных бумаг) указанным Законом регулируются отношения, возникающие при эмиссии и обращении эмиссионных ценных бумаг независимо от типа эмитента, при обращении иных ценных бумаг в случаях, предусмотренных федеральными законами, а также особенности создания и деятельности профессиональных участников рынка ценных бумаг.

Согласно ст.2 указанного Закона под облигацией понимается эмиссионная ценная бумага, закрепляющая право ее владельца на получение от эмитента облигации в предусмотренный в ней срок ее номинальной стоимости или иного имущественного эквивалента. Облигация может также предусматривать право ее владельца на получение фиксированного в ней процента от номинальной стоимости облигации либо иные имущественные права. Доходом по облигации являются процент и/или дисконт.

В соответствии с ст. 409 Гражданского кодекса Российской Федерации по соглашению сторон обязательство может быть прекращено предоставлением отступного, а именно уплатой денежных средств или передачей иного имущества.

Согласно представленным в материалы дела соглашениям об отступном, имело место прекращение обязательств по облигациям серии БО-06 и серии БО-12 предоставлением отступного в соответствии с условиями указанных соглашений.

При этом право общего собрания владельцев облигаций принять решение о прекращении обязательств по облигациям предоставлением отступного не противоречит Закону о рынке ценных бумаг, с учетом положений ст. 29.1 указанного Закона.

Следовательно, собрание владельцев документарных процентных неконвертируемых биржевых облигаций на предъявителя с обязательным централизованным хранением серии БО-06 и серии БО-12 вправе были голосовать по вопросам повестки дня и, соответственно, принимать оспариваемые истцом решения.

Более того, как указывают ответчики, и данное обстоятельство истцом не оспаривается и документально не опровергается, на дату принятия оспариваемых истцом решений спорные облигации являлись неликвидными и реализация всего объема прав по спорным облигациям была затруднена.

Согласно Закону о рынке ценных бумаг собрание владельцев облигаций, ни эмитент спорных облигаций ответчик Общество с ограниченной ответственностью «ЮТэйр-Финанс» по прекращенным обязательствам, ни эмитент облигаций, передаваемых в качестве отступного, не являются субъектами/участниками правоотношений по негосударственному пенсионному обеспечению и обязательному пенсионному страхованию, с учетом положений ст. ст. 1, 3.1 ФЗ «О негосударственных пенсионных фондах», в связи с чем, на них действие указанного нормативного акта не распространяется.

Правоотношения владельцев облигаций, возникающих при эмиссии и обращении эмиссионных ценных бумаг, регулируются исключительно Законом о рынке ценных бумаг.

Следовательно, ссылка истца на действующее законодательство Российской Федерации, регулирующее вопросы размещения и инвестирования средств пенсионных резервов и пенсионных накоплений является несостоятельной.

Истец, являясь владельцем облигаций, учитывая его деятельность, как доверительного управляющего средствами пенсионных накоплений и пенсионных резервов, которая является предпринимательской, по мнению суда, не должен получать каких-либо преференций по сравнению с иными владельцами облигаций.

По сути, истец, заключив договор доверительного управления средствами пенсионных накоплений и пенсионных резервов, размещая их в облигации, в том числе и в облигации Общества с ограниченной ответственностью «ЮТэйр-Финанс», добровольно принял на себя все риски, связанные с размещением денежных средств и, соответственно, несет риск принятия убытков, связанных с деятельностью по управлению переданных ему средствами, учитывая то обстоятельство, что приобретение биржевых облигаций и управление ими является предпринимательским риском.

Таким образом, ссылки истца на ограничения, предусмотренные ФЗ «О негосударственных пенсионных фондах» и иные нормативные акты, регулирующие указанные вопросы, а также кабальность условий соглашения об отступном, не могут быть приняты судом во внимание.

Также не принимаются судом во внимание ссылки истца на то, что при голосовании по вопросам повестки дня собраний владельцев ценных бумаг Общество с ограниченной ответственностью «КапиталТраст» являлось аффилированным с эмитентом Обществом с ограниченной ответственностью «ЮТэйр-Финанс» лицом, и, соответственно, имело заинтересованность в заключении сделок с ним, поскольку единственным участником Общества с ограниченной ответственностью «КапиталТраст» является ФИО8, а учредителем управляющей компании эмитента, а именно Общества с ограниченной ответственностью Юридическая компания «Правовые инновации» является ФИО9, доля участия которого в Обществе составляет 50 % уставного капитала Общества, и который является отцом ФИО8.

При этом суд исходит из того, что в соответствии с п. 3 ст. 29.8 Закона о рынке ценных бумаг правом голоса на общем собрании владельцев облигаций по вопросам, входящим в повестку дня и поставленным на голосование, обладают владельцы облигаций соответствующего выпуска, за исключением: эмитента облигаций, к которому права на облигации перешли в порядке их приобретения или по иным основаниям; владельцев облигаций, являющихся лицами, контролирующими эмитента облигаций, или его подконтрольными организациями; владельцев облигаций, являющихся подконтрольными организациями лиц, контролирующих эмитента облигаций; владельцев облигаций, являющихся лицами, предоставившими обеспечение по таким облигациям, контролирующими их лицами и подконтрольными организациями; владельца облигаций и подконтрольных ему организаций по вопросы о его избрании в качестве представителя владельцев облигаций.

В соответствии с ст. 1 Закона о рынке ценных бумаг контролирующее лицо – лицо, имеющее право прямо или косвенно (через подконтрольных ему лиц) распоряжаться в силу участия в подконтрольной организации и (или) на основании договоров доверительного управления имуществом, и (или) простого товарищества, и (или) поручения, и (или) акционерного соглашения, и (или) иного соглашения, предметом которого является осуществление прав, удостоверенных акциями (долями) подконтрольной организации, более 50 % голосов в высшем органе управления подконтрольной организации либо право назначать (избирать) единоличный исполнительный орган и (или) более 50 % состава коллегиального органа управления подконтрольной организации.

Согласно также указанной норме Закона подконтрольным лицом (подконтрольной организацией) является юридическое лицо, находящееся под прямым или косвенным контролем контролирующего лица.

Исходя из представленных в материалы дела документов, Общество с ограниченной ответственностью «КапиталТраст» не является лицом, контролирующим эмитента Общество с ограниченной ответственностью «ЮТэйр-Финанс», поскольку оно не является участником эмитента и не имеет права прямо или косвенно распоряжаться более 50 % голосов в высшем органе управления эмитента либо право назначать (избирать) единоличный исполнительный орган эмитента облигаций и (или) более 50 % состава коллегиального органа управления эмитента.

Также, по мнению суда, Общество с ограниченной ответственностью «КапиталТраст» не является лицом, контролируемым эмитентом, поскольку указанное Общество не является участником Общества с ограниченной ответственностью «КапиталТраст» и не имеет права прямо или косвенно распоряжаться более 50 % голосов в высшем органе управления Обществом либо право назначать (избирать) единоличный исполнительный орган и (или) более 50 % состава коллегиального органа управления в Обществе с ограниченной ответственностью «КапиталТраст».

Документально также не подтверждается аффилированность Общества с ограниченной ответственностью «КапиталТраст», с учетом положений ст. 4 Закона «О конкуренции и ограничении монополистической деятельности на товарных рынках» и ст. 9 ФЗ «О защите конкуренции», с учетом отсутствия в материалах дела доказательств, свидетельствующих о владении Обществом с ограниченной ответственностью «Юридическая Компания «Правовые Инновации», являющейся управляющей компанией эмитента Общества с ограниченной ответственностью «ЮТэйр-Финанс» долями в уставном капитале эмитента.

При этом следует отметить, что согласно представленной выписке из Единого государственного реестра юридических лиц в отношении Общества с ограниченной ответственностью «КапиталТраст» следует, что сведения об участнике указанного Общества, а именно ФИО8 были внесены в реестр 03.11.2015 г., то есть позже даты проведения оспариваемых собраний.

Не принимаются во внимание судом ссылки истца на то, что оспариваемые соглашения подписаны лицом – представителем владельцев облигаций Обществом с ограниченной ответственностью «Корпоративный менеджмент Рус», поскольку указанное лицо, выбранное полномочным представителем владельцев облигаций в силу положений пп. 1 п. 11 ст. 29.1 Закона о рынке ценных бумаг обязано исполнять решения, принятые общим собранием владельцев облигаций.

Также судом не принимается довод истца о том, что оспариваемые соглашения об отступном без их утверждения судом, с учетом взыскания стоимости облигаций в судебном порядке, влекут за собой признание соглашений об отступной недействительными сделками, поскольку право принимать решения по вопросам, указанным в ст. 29.7 Закона о рынке ценных бумаг предусмотрено указанным законом.

Ссылки третьих лиц на наличие со стороны ответчиков признаков злоупотребления правом, учитывая то, что данные обстоятельства истцом не указаны в качестве оснований заявленного иска, не принимаются судом во внимание, с учетом положений ст. 10 Гражданского кодекса Российской Федерации и оспоримости сделки по основаниям злоупотребления правом.

При отмеченных обстоятельствах в удовлетворении иска следует отказать с отнесением на истца расходов по госпошлине в соответствии с ст. 110 Арбитражного процессуального кодекса Российской Федерации.

Руководствуясь ст. ст. 8, 12 Гражданского кодекса Российской Федерации, ФЗ «О рынке ценных бумаг», ст.ст. 2, 4, 65, 71, 75, 123, 156, 110, 167-170, 176 Арбитражного процессуального кодекса Российской Федерации, суд

Р Е Ш И Л :

В удовлетворении иска о признании недействительными решений общего собрания владельцев биржевых облигаций в части дачи соглашения на заключение представителем владельцев облигаций от имени владельцев облигаций о прекращении обязательств по облигациям серии БО-06 и БО-12 предоставлением отступного не позднее 31.12.2015 г., а также в части утверждения условий соглашения об отступном, оформленных протоколами от 19.08.2015 г. и от 20.08.2015 г., а также о признании недействительными соглашений об отступном от 30.11.2015 г. от имени Закрытого акционерного общества «Паллада Эссет Менеджмент» ДУ средствами пенсионных накоплений и пенсионных резервов Акционерного общества «НПФ «УРАЛ ФД» и Акционерного общества «НПФ Металлургов» отказать.

Решение может быть обжаловано в Девятый арбитражный апелляционный суд в течение месяца со дня принятия решения.

Судья О.Г. Головкина