Гражданский кодекс часть 1

Закрытое акционерное общество МФО «ФИНКА» (далее - заявитель) обратилось в суд с заявлением к Федеральной службе по финансовым рынкам РФ в лице Регионального отделения в Юго-Восточном регионе (далее - заинтересованное лицо) о признании недействительным приказа от 24.04.2012 года № 42-12-278/ПЗ об отказе в государственной регистрации дополнительного выпуска акций ЗАО МФО «ФИНКА».

Представители заявителя в судебном заседании требования поддержали.

Представитель заинтересованного лица требования заявителя не признает, по основаниям, изложенным в отзыве (л.д. 181-185).

Исследовав материалы дела, оценив в совокупности представленные по делу доказательства, выслушав пояснения присутствующих в судебном заседании представителей сторон, суд считает требования обоснованными и подлежащими удовлетворению по следующим основаниям.

Как следует из материалов дела, 21 марта 2012 года ЗАО МФО «ФИНКА» обратилось к руководителю РФ ФСФР России в ЮВР с заявлением на государственную регистрацию выпуска (дополнительного) выпуска ценных бумаг (л.д. – 87).

По результатам рассмотрения данного заявления, 24 апреля 2012 года государственным органом принято решение об отказе в государственной регистрации дополнительного выпуска обыкновенных именных бездокументарных акций ЗАО МФО «ФИНКА» в форме Приказа от 24.04.2012 года № 42-12-278/пз ( л.д. – 84-86).

Не согласившись с вынесенным Приказом, общество обратилось в суд с настоящими требованиями.

При оценке доводов лиц, участвующих в деле, суд основывается на положениях ч.1 ст. 65 АПК РФ, определяющих, что каждое лицо, участвующее в деле, должно доказать обстоятельства, на которые оно ссылается как на основание своих требований и возражений. При этом обязанность доказывания обстоятельств, послуживших основанием для принятия государственными органами, органами местного самоуправления, иными органами, должностными лицами оспариваемых актов, решений, совершения действий (бездействия), возлагается на соответствующий орган или должностное лицо (п.5 ст. 200 АПК РФ).

В силу статьи 20 Федерального закона от 22.04.1996 № 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг» (далее - Закон о рынке ценных бумаг) государственная регистрация выпусков (дополнительных выпусков) эмиссионных ценных бумаг осуществляется федеральным органом исполнительной власти по рынку ценных бумаг или иным регистрирующим органом, определенным федеральным законом.

Государственная регистрация выпуска (дополнительного выпуска) эмиссионных ценных бумаг осуществляется на основании заявления эмитента.

К заявлению о государственной регистрации выпуска (дополнительного выпуска) эмиссионных ценных бумаг прилагаются решение о выпуске (дополнительном выпуске) ценных бумаг, документы, подтверждающие соблюдение эмитентом требований законодательства Российской Федерации, определяющих порядок и условия принятия решения о размещении ценных бумаг, утверждения решения о выпуске ценных бумаг, и других требований, соблюдение которых необходимо при осуществлении эмиссии ценных бумаг, и в случае, если регистрация выпуска (дополнительного выпуска) ценных бумаг в соответствии с настоящим Федеральным законом должна сопровождаться регистрацией проспекта ценных бумаг, проспект ценных бумаг.

Исчерпывающий перечень таких документов определяется нормативными правовыми актами федерального органа исполнительной власти по рынку ценных бумаг.

Регистрирующий орган обязан осуществить государственную регистрацию выпуска (дополнительного выпуска) эмиссионных ценных бумаг или принять мотивированное решение об отказе в государственной регистрации выпуска (дополнительного выпуска) эмиссионных ценных бумаг в течение 30 дней с даты получения документов, представленных для государственной регистрации.

Регистрирующий орган вправе провести проверку достоверности сведений, содержащихся в документах, представленных для государственной регистрации выпуска (дополнительного выпуска) эмиссионных ценных бумаг. В этом случае течение срока, предусмотренного абзацем первым настоящего пункта, может быть приостановлено на время проведения проверки, но не более чем на 30 дней.

Статья 21 Закона о рынке ценных бумаг содержит закрытый перечень оснований для отказа в государственной регистрации выпуска (дополнительного выпуска) эмиссионных ценных бумаг, к которым отнесены:

- нарушение эмитентом требований законодательства Российской Федерации о ценных бумагах, в том числе наличие в представленных документах сведений, позволяющих сделать вывод о противоречии условий эмиссии и обращения эмиссионных ценных бумаг законодательству Российской Федерации и несоответствии условий выпуска эмиссионных ценных бумаг законодательству Российской Федерации о ценных бумагах;

- несоответствие документов, представленных для государственной регистрации выпуска (дополнительного выпуска) эмиссионных ценных бумаг или регистрации проспекта ценных бумаг, и состава содержащихся в них сведений требованиям настоящего Федерального закона и нормативных правовых актов федерального органа исполнительной власти по рынку ценных бумаг;

- непредставление в течение 30 дней по запросу регистрирующего органа всех документов, необходимых для государственной регистрации выпуска (дополнительного выпуска) эмиссионных ценных бумаг или регистрации проспекта ценных бумаг;

- несоответствие финансового консультанта на рынке ценных бумаг, подписавшего проспект ценных бумаг, установленным требованиям;

- внесение в проспект ценных бумаг или решение о выпуске ценных бумаг (иные документы, являющиеся основанием для государственной регистрации выпуска (дополнительного выпуска) эмиссионных ценных бумаг) ложных сведений либо сведений, не соответствующих действительности (недостоверных сведений).

Основаниями для отказа в государственной регистрации дополнительного выпуска ценных бумаг явились следующие обстоятельства.

Согласно представленному эмитентом решению о размещении ценных бумаг, дополнительные обыкновенные бездокументарные акции в количестве 997 120 штук размещаются по закрытой подписке путем распределения и приобретения дополнительных акций единственным акционером - FINCA MICROFINANCE HOLDING COMPANY. LLC, зарегистрированной и действующей в соответствии с законодательством Штата Делавер, США и расположенная по адресу: 2711 Сентервилле Роад, офис 400, город Вилмингтон, округ Нью Касл, Делавэр 19808, США.

В соответствии с условиями заключенного сторонами предварительного договора единственный акционер ЗАО «ФИНКА» - FINCA MICROFINANCE HOLDING COMPANY, LLC, зарегистрированная по законам Штата Делавер, США по адресу: 2711 Centerville RD STE 400, Wilmington DE, 19808, обязуется выплатить аванс в размере 3 200 000 долларов США в рублевом эквиваленте по курсу ЦБ РФ на день поступления денег на расчетный счет ЗАО «ФИНКА» в счет подлежащей оплаты всего пакета дополнительных акций по договору купли-продажи акций.

Из представленной эмитентом копии платежного документа № S540011100327530 следует, что FINCA MICROFINANCE 1101 14ТН STREET. NW 11 TH WASHINGTON DC 20005 осуществлен платеж 23.12.2011 на сумму 3200 000 USD в пользу CJSC FINCA.

Государственным органом был сделан вывод о том, что платеж во исполнение заключенного ЗАО «ФИНКА» и FINCA MICROFINANCE HOLDING COMPANY LLC предварительного договора на сумму 3 200 000 долларов США осуществлен третьим лицом FINCA MICROFINANCE в нарушение условий и порядка оплаты ценных бумаг, определенных решением о размещении ценных бумаг, предварительным договором от 09.12.2011 и решением о дополнительном выпуске ценных бумаг от 17.02.2012, в качестве учредителя общества указано юридическое лицо FINCA International, Inc, Некоммерческая Организация, образованная, зарегистрированная и действующая в соответствии с законодательством Штата Нью-Йорк, США и расположенная по адресу: США, 20005, округ Колумбия, Г.Вашингтон, 14-ая улица, № 1101, Н.В. 11 этаж.

Также в оспариваемом Приказе указано, что в пункте 8.3 Решения о дополнительном выпуске ценных бумаг от 17.02.2012 года указано, что оплата обыкновенных бездокументарных акций дополнительного выпуска происходит средствами, авансированными акционером 09 декабря 2011 года во исполнение заключенного между ЗАО «ФИНКА» и FINCA MICROFINANCE HOLDING COMPANY LLC предварительного договора, тогда как в пункте 8.6 Решения о дополнительном выпуске ценных бумаг от 17.02.2012 указан срок оплаты: в день оформления договора купли-продажи.

Кроме этого, в качестве оснований для отказа в регистрации государственным органом указано непредставление копия выписки из протокола заседания наблюдательного совета, на котором принято решение об определении цены размещения акций с указанием кворума, представленная Анкета эмитента не содержит дату подписания данного документа руководителем акционерного общества, в анкете не содержится ссылок на наличие лицензий, на титульном листе решения о дополнительном выпуске ценных бумаг, а также на заявлении на государственную регистрацию выпуска ценных бумаг в качестве соответствующего решения указано решение, принятое акционером 14 февраля 2012 года.

Вместе с тем, при принятии оспариваемого Приказа административным органом не учтено следующее.

Как указывалось выше, согласно части 3 статьи 20 ФЗ «О рынке ценных бумаг» регистрирующий орган вправе провести проверку достоверности сведений, содержащихся в документах, представленных для государственной регистрации выпуска (дополнительного выпуска) эмиссионных ценных бумаг. В этом случае течение срока, предусмотренного абзацем первым настоящего пункта, может быть приостановлено на время проведения проверки, но не более чем на 30 дней.

Согласно положений пункта 2.4.10 Стандарта эмиссии, в случае представления в регистрирующий орган не всех документов, предусмотренных Стандартами, а также в случае выявления иных нарушений, которые не требуют для их устранения проведения общего собрания участников (акционеров) эмитента, регистрирующий орган вправе, не отказывая в государственной регистрации выпуска (дополнительного выпуска) ценных бумаг, предоставить эмитенту возможность исправить допущенные нарушения. В этом случае, регистрирующий орган направляет эмитенту уведомление о необходимости устранения нарушений с указанием допущенных нарушений и срока для их устранения.

Вместе с тем, указанные действия в данном случае не производились, дополнительные мероприятия по проверке достоверности сведений государственным органом не проводились, несмотря на то, что ряд установленных нарушений носит устранимый характер и не требует собрания общего собрания акционеров. В связи с чем, суд принимает дополнительные документы, приобщенные заявителем, так как предоставить указанные документы Обществу возможности дано не было.

В материалы дела представлен Протокол № 12-02 от 08 февраля 2012 года заседания наблюдательного Совета ЗАО МФО «Финка» (л.д. – 173) об определении цены размещения дополнительного выпуска акций.

Также нарушения, указанные в пунктах 4, 6 Приказа являются устранимыми в ходе проверки достоверности сведений.

Что касается довода административного органа о том, что заявителем не представлены сведения о лицензиях, он признается судом несостоятельным. Из заявления общества следует, что заявитель не имеет ни одну из указанных лицензий, в связи с чем указывать что-либо в соответствующей строке анкеты у заявителя отсутствовали основания.

Основание, указанное в пункте 4 Приказа не соответствует требованиям закона ввиду следующего.

Согласно пунктам 6.1.1. Стандартов эмиссии ценных бумаг и регистрации проспектов ценных бумаг, решением о размещении дополнительных акций путем подписки является решение об увеличении уставного капитала акционерного общества путем размещения дополнительных акций.

В соответствии со статьей 28 ФЗ «Об акционерных обществах», решение об увеличении уставного капитала общества путем увеличения номинальной стоимости акций принимается общим собранием акционеров.

Решение об увеличении уставного капитала общества путем размещения дополнительных акций принимается общим собранием акционеров или советом директоров (наблюдательным советом) общества, если в соответствии с уставом общества ему предоставлено право принимать такое решение.

Согласно статьям 11, пп.11.1,п.п.6 Устава ЗАО МФО «ФИНКА» указанное право закреплено за общим собранием акционеров.

Таким образом, заявителем верно указано в качестве решения об увеличении уставного капитала акционерного общества путем размещения дополнительных акций, Решение акционера № 01-12 от 14 февраля 2012 года.

Что касается основания для отказа в регистрации, выразившегося в том, что оплата акций осуществлена третьим лицом, суд указывает следующее.

Из представленных заявителем в судебное заседание документов следует, что во всех представленных им в административный орган документах указано одно юридическое лицо - единственный акционер компании FINCA MICROFINANCE HOLDING COMPANY LLC, , зарегистрированный и действующий по законам Штата Делавер, США по адресу: 2711 Centerville RD STE 400, Wilmington DE, 19808.

В подтверждение указанного довода заявитель представил суду копию письма Ситибанка от 11.05.2012 в переводе, выполненном переводчиком ФИО4 из содержания которого следует, что ООО «МИКРОФИНАНСОВАЯ ХОЛДИНГОВАЯ КОМПАНИЯ ФИНКА» является владельцем счёта № 15550796 с момента открытия указанного счёта по настоящее время.

Согласно платежных документов, авансовый платеж был осуществлен именно с данного счета ( л.д. – 160).

Довод о несоответствии пункта 8.3 Решения о дополнительном выпуске и пункту 8.6 Решения судом отклоняется.

Согласно пункту 8.3 Решения о дополнительном выпуске акций от 17.02.2012 года, оплата акций происходит средствами, авансированными акционером 09.12.2011 года по предварительному Договору.

Пункт 8.6. Решения указывает, что срок оплаты устанавливается как день оформления Договора купли-продажи.

Согласно представленному платежному поручению, оплата акций произведена 23.12.2011 года.

Из условий предварительного Договора (пункт 1) следует, что стороны после проведения государственной регистрации дополнительного выпуска акций заключат Договор купли-продажи акций (основной договор).

Срок оформления Договора купли-продажи акций – на следующий день после государственной регистрации дополнительного выпуска акций (л.д. – 156).

Представленный платеж 23.12.2011 года осуществлен в качестве авансового, в связи с чем, доводы административного органа о несоответствии пунктов 8.3 и 8.6. Решения от 17.02.2012 года суд считает несостоятельными.

При этом сам факт перечисления денежных средств в качестве аванса до оформления договора купли-продажи не может служить основанием для вывода о недостоверности сведений в целях регистрации выпуска акций.

Довод регистратора о недостоверности сведений в части наименования заявителя суд также считает ошибочным.

Запись в ЕГРЮЛ о внесении изменений в наименование общества внесена 06.12.2011 года, однако соответствующего свидетельства заявителю выдано не было.

Кроме того, данное несоответствие не могло являться основанием для вынесения соответствующего Приказа по данному основанию, так как основным идентифицирующим признаком юридического лица является его основной государственный регистрационный номер – ОГРН, который в данном случае являлся одним и тем же и позволял идентифицировать заявителя.

Учитывая изложенное, суд приходит к выводу, что оспариваемый Приказ не соответствует положениям статьи 20 ФЗ № 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг», вынесен в нарушение процедурных мероприятий без достаточной проверки достоверности сведений и нарушает права заявителя. В связи с чем, требования заявителя подлежат удовлетворению в полном объеме.

Согласно пункту 3 части 4 статьи 201 АПК РФ в резолютивной части решения по делу об оспаривании ненормативных правовых актов, решений органов, осуществляющих публичные полномочия, должностных лиц должны содержаться указание на признание оспариваемого акта недействительным или решения незаконным полностью или в части и обязанность устранить допущенные нарушения прав и законных интересов заявителя либо на отказ в удовлетворении требования заявителя полностью или в части.

В соответствии со статьей 110 АПК РФ расходы по оплате государственной пошлины относятся на государственный орган и подлежат взысканию с него в пользу заявителя.

Руководствуясь ст. ст. 110,112,167-170,176,197-201 Арбитражного процессуального кодекса Российской Федерации,

Р Е Ш И Л:

Требования удовлетворить.

Признать недействительным Приказ Регионального отделения ФСФР России в Юго-Восточном регионе № 42-12-278/ПЗ от 24.04.2012 года об отказе в государственной регистрации дополнительного выпуска акций ЗАО МФО «ФИНКА».

Обязать Региональное отделение ФСФР России в Юго-Восточном регионе по вступлению настоящего решения в законную силу устранить допущенные нарушения прав и интересов ЗАО МФО «ФИНКА».

Взыскать с Регионального отделения ФСФР России в Юго-Восточном регионе в пользу заявителя судебные расходы по оплате государственной пошлины в размере 2000 рублей.

Решение может быть обжаловано в Одиннадцатый арбитражный апелляционный суд, г.Самара с направлением апелляционной жалобы через Арбитражный суд Самарской области.

Судья

Ю.Е. Холодкова