Гражданский кодекс часть 1

ООО "ДИНИКС" обратилось в арбитражный суд с заявлением к Центральному Банку РФ о признании недействительным решения ЦБ РФ от 23.11.2018г. № 14-8-11/13637 и предписания № 14-8-19/13905 от 30.11.2018г.

В судебном заседании 03.07.2019г. в порядке ст. 163 АПК РФ был объявлен перерыв до 10.07.2019г.

Заявитель поддержал заявленные требования.

Ответчик возражал против удовлетворения заявленных требований.

Третье лицо поддержало позицию заявителя.

Третье лицо ООО «Моторс» в судебное заседание не явилось, извещено о начавшемся процессе. Дело рассмотрено в порядке ст. 156 АПК РФ.

Рассмотрев материалы дела, выслушав объяснения представителей лиц, участвующих в деле, оценив представленные доказательства, арбитражный суд приходит к выводу о том, что заявленные требования не подлежат удовлетворению по следующим основаниям.

Согласно части 1 статьи 198 Арбитражного процессуального кодекса Российской Федерации (далее - АПК РФ) организации вправе обратиться в арбитражный суд с заявлением о признании недействительными ненормативных правовых актов, незаконными решений и действий (бездействия) государственных органов, органов местного самоуправления, иных органов, должностных лиц, если полагают, что оспариваемый ненормативный правовой акт, решение и действие (бездействие) не соответствуют закону или иному нормативному правовому акту и нарушают их права и законные интересы в сфере предпринимательской и иной экономической деятельности, незаконно возлагают на них какие-либо обязанности, создают иные препятствия для осуществления предпринимательской и иной экономической деятельности.

По смыслу приведенной нормы необходимым условием для признания ненормативного правового акта, действий (бездействия) недействительными является одновременно несоответствие оспариваемого акта, действия (бездействия) закону или иному нормативному акту и нарушение прав и законных интересов организации в сфере предпринимательской и иной экономической деятельности.

Согласно части 5 статьи 200 АПК РФ с учетом части 1 статьи 65 АПК РФ обязанность доказывания соответствия оспариваемого ненормативного правового акта закону или иному нормативному правовому акту, законности принятия оспариваемого решения, совершения оспариваемых действий (бездействия), наличия у органа или лица надлежащих полномочий на принятие оспариваемого акта, решения, совершение оспариваемых действий (бездействия), а также обстоятельств, послуживших основанием для принятия оспариваемого акта, решения, совершения оспариваемых действий (бездействия), возлагается на орган или лицо, которые приняли акт, решение или совершили действие (бездействие).

Из заявления следует, что Департаментом допуска и прекращения деятельности финансовых организаций Банка России вынесено решение от 23.11.2018 № 14-8-11/13637 об отказе в предоставлении Обществу с ограниченной ответственностью «ДиНикс» последующего одобрения на совершение сделки по установлению контроля в отношении Общества с ограниченной ответственностью «Моторс», являющегося акционером Акционерного общества «Финансовый брокер «Август», лицензия от 21.01.2003 № 21-000-1-00105 на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами г. Волгоград.

Департаментом допуска и прекращения деятельности финансовых организаций Банка России вынесено предписание об устранении нарушения законодательства Российской Федерации от 30.11.2018 года№ 14-8-19/13905, в соответствии с которым, ООО «ДиНикс», в срок не более 90 дней со дня получения настоящего предписания, надлежит совершить сделку (сделки), направленную (направленные) на отчуждение долей ООО «Моторс».

Полагая, что решение и предписание являются незаконными, нарушают права и законные интересы заявителя, последний обратился в суд с настоящим заявлением.

Отказывая в удовлетворение заявленных требований, суд исходит из следующего.

В соответствии с пунктом 2 статьи 38.2 Федерального закона «Об инвестиционных фондах» (далее - Закон об инвестиционных фондах) установление юридическим или физическим лицом в результате осуществления одной или нескольких сделок прямого либо косвенного (через третьих лиц) контроля в отношении акционеров (участников) управляющей компании, владеющих более 10 процентами акций (долей) управляющей компании (далее - установление контроля в отношении акционеров (участников) управляющей компании) требует предварительного согласия Банка России.

Указанное требование введено Федеральным законом от 29.07.2017 № 281-ФЗ «О внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации в части совершенствования обязательных требований к учредителям (участникам), органам управления и должностным лицам финансовых организаций» (далее - Закон № 281-ФЗ), вступившим в силу 28.01.2018.

ООО «ДиНикс» приобрело 99,99 % долей в уставном капитале ООО «Моторс», путем внесения в уставный капитал недвижимого имущества (земельный участок с кадастровым номером 39:03:080902:202), о чем 19.04.2018 в Едином государственном реестре юридических лиц сделана соответствующая запись (на основании поданного 12.04.2018 заявления об изменениях, вносимых в учредительные документы).

ООО «Моторс», в свою очередь, является владельцем 70 % акций АО Финансовый брокер «Август» (ОГРН <***>, далее - АО «ФБ «Август»), осуществляющего деятельность на основании лицензии управляющей компании от 21.01.2003 № 21 -000-1 -00105 (вправе осуществлять доверительное управление в том числе пенсионными средствами негосударственных пенсионных фондов, средствами страховых компаний, компенсационными фондами саморегулируемых организаций).

В соответствии с пунктом 12 статьи 21 Федерального закона «Об обществах с ограниченной ответственностью» доля или часть доли в уставном капитале общества переходит к ее приобретателю с момента внесения соответствующей записи в единый государственный реестр юридических лиц.

Таким образом, ООО «ДиНикс» 19.04.2018 был установлен контроль в отношении ООО «Моторс», являющегося акционером управляющей компании АО ФБ «Август».

Вместе с тем, совершение после 28.01.2018 (дата вступления в силу Закона № 281-ФЗ) сделки, направленной на установление контроля в отношении акционера управляющей компании, в соответствии со статьей 38.2 Закона об инвестиционных фондах, требовало одобрения Банка России.

Порядок направления в Банк России ходатайства о получении предварительного согласия (последующего одобрения) Банка России на совершение сделки (сделок), в том числе направленных на установление контроля в отношении акционеров (участников) управляющей компании, форма такого ходатайства, перечень прилагаемых к нему документов и сведений и порядок получения предусмотренного статьей предварительного согласия (последующего одобрения) Банка России установлены вступившей в силу 06.04.2018 Инструкцией Банка России от 25.12.2017 № 185-И (далее -Инструкция № 185-И).

Пунктом 5.1.3 Инструкции № 185-И установлено, что после совершения сделки (сделок) по установлению контроля в отношении акционеров (участников) финансовой организации, в случае подачи ходатайства о получении последующего согласия (одобрения) Банка России на установление контроля в отношении акционеров (участников) финансовой организации до даты направления Банком России предписания об устранении нарушения может быть получено последующее согласие (одобрение) Банка России на совершение сделки (сделок).

Предварительное согласие Банка России на приобретение 99,99 % долей в уставном капитале ООО «Моторс» в нарушение статьи 38.2 Закона об инвестиционных фондах ООО «ДиНикс» не было получено. Заявитель обратился в Банк России за получением согласия только 20.09.2018. Таким образом, Банком России рассматривалось ходатайство ООО «ДиНикс» о получении последующего согласия (одобрения) указанной сделки.

В соответствии с пунктом 6 статьи 38.2 Закона об инвестиционных фондах Банк России отказывает в предоставлении предварительного согласия (последующего одобрения) на совершение сделки в случае выявления неудовлетворительного финансового положения лица, совершающего сделку, направленную на установление контроля в отношении акционеров (участников) управляющей компании (пункт 1 пункта 6 статьи 38.2 Закона об инвестиционных фондах).

Аналогичное основание отказа содержится в пункте 6.6.1 Инструкции № 185-И.

Банк России также отказывает в предоставлении предварительного согласия (последующего одобрения) на совершение сделки в случае несоответствия лица, совершающего сделку, направленную на установление контроля в отношении акционеров (участников) управляющей компании, требованиям, установленным пунктом 1 статьи 38.1 Закона об инвестиционных фондах (подпункт 3 пункта 6 статьи 38.2 Закона об инвестиционных фондах).

В соответствии с пунктом 1 статьи 38.1 Закона об инвестиционных фондах лицом, имеющим право прямо или косвенно распоряжаться более 10 процентами акций (долей), составляющих уставный капитал управляющей компании, не может являться лицо, не соответствующее требованиям к финансовому положению, устанавливаемым Банком России.

Требования к финансовому положению прямых или косвенных владельцев управляющей компании установлены Положением Банка России от 28.12.2017 № 626-П (далее - Положение № 626-П).

В соответствии с абзацами 1 и 4 пункта 5.1 Положения № 626-П анализ финансовых показателей деятельности, а также проверка соответствия иным требованиям, предъявляемым к финансовому положению юридического лица, проводится за три последних завершенных финансовых года на каждую годовую отчетную дату и на последнюю отчетную дату, предшествующую дате оплаты (последней дате оплаты, если она осуществлялась несколькими этапами) по сделке, направленной на приобретение акций (долей) финансовой организации и (или) на установление контроля в отношении акционеров (участников) финансовой организации, а также на последнюю отчетную дату, предшествующую дате представления документов.

Из представленной в составе ходатайства ООО «ДиНикс» выписки из Единого государственного реестра недвижимости в отношении имущества (земельного участка с кадастровым номером 39:03:080902:202), внесенного в уставный капитал акционера АО «ФБ «Август» (ООО «Моторс»), установлено, что переход права собственности на имущество, внесенное в качестве вклада в уставный капитал, зарегистрирован 08.05.2019.

Из взаимосвязанного толкования статей 131 и 223 Гражданского кодекса Российской Федерации следует, что право собственности на недвижимое имущество возникает с момента регистрации права уполномоченным органом. Таким образом, датой оплаты доли Заявителя в уставном капитале ООО «Моторс» является 08.05.2019.

На основании пункта 5.1 Положения № 626-П Банк России провел оценку финансового положения Заявителя за три последних завершенных финансовых года, предшествующих указанной дате (2015-2017 годы).

Банком России также дополнительно учитывались показатели промежуточной бухгалтерской отчетности по состоянию на 31.01.2018, представленной ООО «ДиНикс» в составе ходатайства.

Каких-либо иных документов, свидетельствующих о значимых фактах хозяйственной жизни после 31.12.2017 до даты совершения оплаты по сделке, учет которых мог бы повлиять на оценку финансового положения, Заявителем не представлено.

Правовые основания для оценки финансового положения Заявителя на дату представления ходатайства (т.е. после совершения сделки по приобретению прямого или косвенного владения управляющей компанией), применения иного порядка оценки (исходя из сопоставления с размером приобретенных долей ООО «Моторс»), а также учета расчета чистых активов Заявителя по состоянию на 30.09.2018 отсутствуют.

В соответствии с пунктом 6.1 Положения № 626-П к самостоятельным основаниям для признания финансового положения юридического лица неудовлетворительным относятся:

- недостаточность скорректированных чистых активов (собственных средств) (пункт 6.1.1 Положения № 626-П);

- невыполнение требований, предъявляемых к финансовому положению (пункт 6.1.2 Положения № 626-П);

- несоблюдение необходимого уровня финансовой устойчивости, платежеспособности, эффективности использования оборотного капитала (деловой активности), доходности и финансового результата (рентабельности) (пункт 6.1.3 Положения № 626-П);

- несоблюдение требований, предъявляемых к составу и (или) оформлению документов, установленных Положением № 626-П (пункт 6.1.4 Положения № 626-П).

Банком России установлено, что Заявителем не исполнялись требования к стоимости чистых активов, установленные статьей 30 Федерального закона «Об обществах с ограниченной ответственностью».

Кроме того, при анализе представленных ООО «ДиНикс» документов Банком России установлено несоблюдение Заявителем необходимого уровня финансовой устойчивости, платежеспособности, эффективности использования оборотного капитала (деловой активности), доходности и финансового результата (рентабельности).

Для оценки финансового положения юридического лица по указанным направлениям используются финансовые показатели (коэффициенты), приведенные в пункте 1 Приложения 1 к Положению № 626-П, порядок расчета которых и содержание установлены пунктом 2 Приложения 1 к Положению № 626-П.

ООО «ДиНикс» в анализируемом периоде имел отрицательные значения и значения, свидетельствующие о его финансовой неустойчивости, по следующим показателям (коэффициентам): коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (К2); коэффициент текущей ликвидности (КЗ); степень платежеспособности (К4); рентабельность продаж по прибыли от реализации (К7); рентабельность собственного капитала (К8); рентабельность активов (К9).

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (К2) определяется как отношение собственных средств в обороте ко всей величине оборотных средств и показывает степень обеспеченности хозяйственной деятельности собственными оборотными средствами, необходимую для гарантирования финансовой устойчивости.

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (К2) Заявителя в анализируемом периоде имел отрицательные значения. Отрицательное значение данного показателя (коэффициента) свидетельствует о формировании оборотных, а также части внеоборотных активов за счет заемных источников и указывает на неудовлетворительный уровень финансовой устойчивости ООО «ДиНикс».

Коэффициент текущей ликвидности (КЗ) определяется как отношение суммы всех оборотных средств в виде запасов, исключая находящиеся в залоге по договору, краткосрочной дебиторской задолженности, исключая просроченную задолженность, краткосрочных финансовых вложений, денежных средств и денежных эквивалентов, исключая находящиеся в залоге, прочих оборотных активов к текущим обязательствам и показывает, насколько текущие обязательства покрываются оборотными активами, или платежные возможности юридического лица при условии своевременных расчетов с дебиторами, благоприятной реализации готовой продукции и продажи прочих элементов материальных оборотных средств.

Значение коэффициента текущей ликвидности менее 1 свидетельствует о том, что текущие обязательства ООО «ДиНикс» не покрываются оборотными активами.

Степень платежеспособности (К4) определяется как отношение суммы обязательств юридического лица к величине средней выручки, рассчитываемой как отношение выручки, полученной юридическим лицом за отчетный период, к количеству дней в отчетном периоде, и характеризует общую ситуацию с платежеспособностью юридического лица, объемами его заемных средств и сроками возможного погашения задолженности юридического лица перед его кредиторами за счет выручки.

Увеличение коэффициента К4 в течение анализируемого периода свидетельствует об увеличении сроков возможного погашения задолженности перед кредиторами, что, в свою очередь указывает на неудовлетворительную платежеспособность Заявителя.

Рентабельность продаж по прибыли от реализации (К7) определяется как отношение прибыли от продаж к выручке и показывает размер прибыли на рубль реализованной продукции, то есть степень окупаемости затрат.

Отрицательная динамика этого показателя должна рассматриваться как неэффективная хозяйственная деятельность юридического лица, которая является результатом высоких затрат на рубль продукции, нерационального использования производственных ресурсов, снижения объема производства, влияющих на изменение рентабельности продаж.

Рентабельность собственного капитала (К8) определяется как отношение прибыли до налогообложения к собственному капиталу и показывает эффективность использования собственного капитала.

Рентабельность активов (К9) определяется как отношение прибыли до налогообложения к средней за отчетный период величине активов и показывает сколько прибыли до налогообложения приходится на рубль стоимости активов, а также эффективность управления имеющимся капиталом.

Все показатели рентабельности (К7, К8, К9) ООО «ДиНикс» в анализируемом периоде принимали отрицательные значения, что свидетельствует о неэффективной хозяйственной деятельности Заявителя.

Таким образом, значения подлежащих анализу в соответствии с Положением № 626-П показателей объективно отражают неспособность Заявителя к моменту совершения сделки погашать текущие обязательства за счет оборотных активов, а также очевидную недостаточность собственных средств ООО «ДиНикс» для финансирования текущей деятельности.

В данной связи у Банка России имелись основания для признания финансового положения Заявителя неудовлетворительным, и, соответственно, для принятия решения от 23.11.2018 № 14-8-11/13637 об отказе в предоставлении одобрения на совершение сделки по установлению контроля в отношении ООО «Моторс», являющегося акционером АО «ФБ «Август».

Оспариваемое решение принято Банком России в пределах полномочий, предоставленных Законом об инвестиционных фондах и не нарушает прав и законных интересов Заявителя, в связи с чем, отсутствуют основания для вывода о признании его недействительным.

В части требования ООО «ДиНикс» о признании недействительными предписания от 30.11.2018 № 14-8-19/13905, суд отмечает следующее.

Согласно пункту 10 статьи 38.2 Закона об инвестиционных фондах при обнаружении Банком России нарушения лицом, совершившим сделку (сделки) по приобретению прямого или косвенного владения управляющей компанией, требований Закона об инвестиционных фондах и принятого Е соответствии с ним нормативного акта Банка России о получении предварительного согласия (последующего одобрения) Банка России ж совершение указанной сделки (сделок) Банк России в установленном им порядке составляет предписание об устранении такого нарушения и направляет его указанному лицу.

Поскольку по результатам рассмотрения ходатайства ООО «ДиНикс»Банком России установлено неустранимое несоответствие ООО «ДиНикс» требованиям Закона об инвестиционных фондах, Банком России вынесено предписание от 30.11.2018 № 14-8-19/13905 с требованием совершить сделку (сделки), направленную (направленные) т отчуждение долей ООО «Моторс» (акционера АО «ФБ «Август»), которые были приобретены с нарушением требований пункта 1 статьи 38.2 Закона об инвестиционных фондах.

В соответствии с пунктом 3 статьи 38.1 Закона об инвестиционные фондах при установлении неудовлетворительного финансового положения лиц, имеющих право прямо или косвенно распоряжаться акциями (долями управляющей компании, Банк России в установленном им порядке направляет указанным лицам предписание с требованием об устранении нарушений (или) уменьшении участия указанных лиц в уставном капитале управляющей компании до размера, не превышающего 10 процентов акций (долей управляющей компании, либо об устранении нарушений и (или) совершения сделки (сделок), направленной на прекращение контроля в отношении акционеров (участников) управляющей компании.

Таким образом, предписание Банка России от 30.11.2018 № 14-8-19/13905 вынесено в точном соответствии с действующим законодательством, в пределах предоставленных полномочий, в связи с чем отсутствуют основания для признания оспариваемого предписание недействительным.

Согласно п.5 ст.200 АПК РФ с учетом п.1 ст.65 АПК РФ обязанность доказывания соответствия оспариваемого ненормативного правового акта закону или иному нормативному правовому акту, законности принятия оспариваемого решения, совершения оспариваемых действий (бездействия), наличия у органа или лица надлежащих полномочий на принятие оспариваемого акта, решения, совершение оспариваемых действий (бездействия), а также обстоятельств, послуживших основанием для принятия оспариваемого акта, решения, совершения оспариваемых действий (бездействия), возлагается на орган или лицо, которые приняли акт, решение или совершили действия (бездействие).

Выполняя обязанность по доказыванию вышеуказанных обстоятельств, ответчиком в материалы дела представлены письменные пояснения и приложенные к ним документы, даны устные пояснения в судебном заседании. Оснований не доверять представленным ответчиком доказательствам у суда не имеется.

Таким образом, суд приходит к выводу, что оспариваемые акты соответствуют законодательству Российской Федерации и не нарушают прав и законных интересов заявителя в сфере предпринимательской или иной экономической деятельности. Доводы заявителя об обратном достаточными и неоспоримыми доказательствами не подтверждены, в виду чего судом отклоняются как необоснованные.

Учитывая изложенное, заявленные требования удовлетворению не подлежат.

В соответствии ч. 3 ст. 201 АПК РФ в случае, если арбитражный суд установит, что оспариваемый ненормативный правовой акт, решения и действия (бездействие) органов, осуществляющих публичные полномочия, должностных лиц соответствуют закону или иному нормативному правовому акту и не нарушают права и законные интересы заявителя, суд принимает решение об отказе в удовлетворении заявленного требования.

Руководствуясь ст.ст. 29, 65, 71, 75, 123, 156, 167-170, 176, 198-201 АПК РФ, суд

РЕШИЛ:

Проверив на соответствие требованиям действующего законодательства, требования ООО "ДИНИКС" оставить без удовлетворения.

Решение может быть обжаловано в месячный срок с даты его принятия в Девятый арбитражный апелляционный суд.

Судья:

С.О. Ласкина