ЦЕНТРАЛЬНЫЙ БАНК РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ ДЕПАРТАМЕНТ КОЛЛЕКТИВНЫХ ИНВЕСТИЦИЙ И ДОВЕРИТЕЛЬНОГО УПРАВЛЕНИЯ ПИСЬМО от 24 апреля 2018 г. N 54-5-2-3/868 О РАСЧЕТЕ СПРАВЕДЛИВОЙ СТОИМОСТИ ДЕБИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТИ Департамент коллективных инвестиций и доверительного управления Банка России (далее - Департамент) в целях единообразного применения и недопущения нарушений законодательства, регулирующего деятельность управляющих компаний инвестиционных фондов (далее - управляющая компания), негосударственных пенсионных фондов (далее - фонд), специализированных депозитариев, просит довести до сведения членов саморегулируемых организаций следующую информацию. При расчете справедливой стоимости дебиторской задолженности (в том числе просроченной
ЦЕНТРАЛЬНЫЙ БАНК РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ ДЕПАРТАМЕНТ КОЛЛЕКТИВНЫХ ИНВЕСТИЦИЙ И ДОВЕРИТЕЛЬНОГО УПРАВЛЕНИЯ ПИСЬМО от 15 июня 2018 г. N 54-1-2-1/1253 ОБ ОГРАНИЧЕНИЯХ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ УПРАВЛЯЮЩЕЙ КОМПАНИИ В связи с поступающими вопросами относительно возможности заключения управляющей компанией паевого инвестиционного фонда договора о брокерском обслуживании с брокером, являющимся владельцем инвестиционных паев соответствующего паевого инвестиционного фонда, Департамент коллективных инвестиций и доверительного управления Банка России (далее - Департамент) просит довести до сведения членов саморегулируемых организаций управляющих компаний и специализированных депозитариев следующую информацию. По мнению Департамента, на заключение
ЦЕНТРАЛЬНЫЙ БАНК РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ ДЕПАРТАМЕНТ КОЛЛЕКТИВНЫХ ИНВЕСТИЦИЙ И ДОВЕРИТЕЛЬНОГО УПРАВЛЕНИЯ ПИСЬМО от 21 июня 2018 г. N 54-1-2-1/1271 ПО ВОПРОСУ, КАСАЮЩЕМУСЯ ДОСТАВКИ НЕГОСУДАРСТВЕННОЙ ПЕНСИИ В связи с поступающими вопросами относительно возможности оплаты расходов, связанных с доставкой негосударственной пенсии, за счет участника негосударственного пенсионного фонда (далее - фонд), Департамент коллективных инвестиций и доверительного управления Банка России (далее - Департамент) просит довести до сведения членов саморегулируемых организаций (негосударственных пенсионных фондов, управляющих компаний и специализированных депозитариев) следующую информацию. В соответствии со статьями 9
Международного стандарта финансовой отчетности (IFRS) 13 "Оценка справедливой стоимости" При расчете справедливой стоимости дебиторской задолженности (в том числе просроченной дебиторской задолженности), в соответствии с Международным стандартом финансовой отчетности (IFRS) 13 "Оценка справедливой стоимости" (далее - МСФО (IFRS) 13), управляющая компания, негосударственный пенсионный фонд (далее - фонд) обязаны принимать во внимание пункты 61 - 66, B5 - B30 МСФО (IFRS) 13 в целях определения и корректировки справедливой стоимости указанного актива. Принимая во внимание вышеизложенное, Департамент коллективных инвестиций и доверительного управления (далее - Департамент) сообщает, что нижеуказанные подходы по оценке справедливой стоимости дебиторской задолженности не соответствуют указанным требованиям МСФО (IFRS) 13: - Некорректно устанавливать уровень обесценения дебиторской задолженности (дисконта) в зависимости от срока просрочки такой дебиторской задолженности без учета кредитного риска каждого конкретного дебитора. Расчет дисконта должен основываться на статистических данных, подтверждающих степень обесценения дебиторской задолженности в зависимости от срока просрочки, кредитного качества заемщика, ожидаемых сроков получения денежных потоков. - При
«Чистая Энергия»; 2. Ходатайств ООО «ИнтерФИО2», указанных в письме Банка России от 18.02.2019 № 54-4-3-7/422. Суд обязал ООО «ИнтерФИО2» передать данные документы конкурсному управляющему - государственной корпорации «Агентство по страхованию вкладов». Поскольку суд истребовал ходатайства ООО «ИнтерФИО2», указанные в письме Банка России от 18.02.2019 № 54-4-3-7/422, следовательно, данные ходатайства должны находиться у ООО «ИнтерФИО2», поскольку заявлены данным обществом. При этом, суд также исходил из текста письма Банка России от 18.02.2019 № 54-4-3-7/422: « Департамент коллективных инвестиций и доверительного управления Банка России (далее - Департамент) в рамках своей компетенции рассмотрел письмо Государственной корпорации «Агентство по страхованию вкладов» от 04.02.2019 №1- 2/3509 и сообщает следующее. В соответствии с подпунктом 3 пункта 9 статьи 18 Федерального закона от 29.11.2001 № 156-ФЗ «Об инвестиционных фондах» (далее - Закон № 156-ФЗ) в связи с принятием общим собранием владельцев инвестиционных паев Закрытого паевого инвестиционного фонда смешанных инвестиций «Чистая энергия» под управлением ООО «ИнтерФИО2» (далее -
конец рабочего дня (22.12.2014) доля государственных ценных бумаг Российской Федерации одного выпуска в инвестиционном портфеле составила 43,01 процента, что является превышением максимальной доли бумаг данного типа в портфеле на 8,01 процента. То есть, ЗАО «ФБ «Август» превысило максимальную долю государственных ценных бумаг Российской Федерации одного выпуска в инвестиционном портфеле на 8,01 процента, что является нарушением требований, установленных подпунктом «з» пункта 1 Постановления Правительства РФ от 30.06.2003 № 379. Указанное нарушение подтверждается представленным в Департамент коллективных инвестиций и доверительного управления Банка России при сопроводительном письме ОАО «Специализированный депозитарий «ИПФИНИТУМ» от 13.01.2015 № 20150113-68 расчетом рыночной стоимости активов, в которые инвестированы средства пенсионных накоплений, переданных НПФ «Империя» в доверительное управление ЗАО «ФБ «Август» по договору от 31.05.2011 № 46 по состоянию на .19.12.2014 и 22.12.2014. Действия по неисполнению ЗАО «ФБ «Август» действующего на момент совершения административного правонарушения законодательства Российской Федерации в части превышения максимальной доли государственных ценных бумаг Российской Федерации одного
штук. На конец рабочего дня (22.12.2014) доля государственных ценных бумаг Российской Федерации одного выпуска в инвестиционном портфеле составила 43,01 процента, что является превышением максимальной доли бумаг данного типа в портфеле на 8,01 процента. ЗАО «ФБ «Август» превысило максимальную долю государственных ценных бумаг Российской Федерации одного выпуска в инвестиционном портфеле на 8,01 процента, что является нарушением требований, установленных подпунктом «з» пункта 1 Постановления Правительства РФ от 30.06.2003 № 379. Указанное нарушение подтверждается представленным в Департамент коллективных инвестиций и доверительного управления Банка России при сопроводительном письме ОАО «Специализированный депозитарий «ИПФИНИТУМ» от 13.01.2015 № 20150113-68 расчетом рыночной стоимости активов, в которые инвестированы средства пенсионных накоплений, переданных НПФ «Империя» в доверительное управление ЗАО «ФБ «Август» по договору от 31.05.2011 № 46 по состоянию на .19.12.2014 и 22.12.2014. Действия по неисполнению ЗАО «ФБ «Август» действующего на момент совершения административного правонарушения законодательства Российской Федерации в части превышения максимальной доли государственных ценных бумаг Российской Федерации одного
Р Е Ш Е Н И Е Именем Российской Федерации г. Москва Дело № А40-174571/2015 10 декабря 2015 г. Резолютивная часть решения объявлена 03 декабря 2015 г. Полный текст решения изготовлен 10 декабря 2015 г. Арбитражный суд в составе: Председательствующего Т.И. Махлаевой (шифр судьи: 2-1212) судей: единолично при ведении протокола судебного заседания секретарем Антоновой Т.Ю. рассмотрел в заседании суда дело по заявлению ООО «Северо-Западная финансовая компания» к ответчику: Банк России ( Департамент коллективных инвестиций и доверительного управления) о признании незаконным и отмене постановления №ПН-54-15/465 от 13.08.2015 г. в заседании приняли участие: от заявителя: ФИО1, дов. №46 от 21.04.2014 г. от ответчика: ФИО2, дов. №194 от 05.05.2015 г.; ФИО3, удост. №010374, дов. №21 от 27.01.2015 г.; ФИО4, удост. №009729, дов. №147 от 03.04.2015 г. УСТАНОВИЛ: ООО «Северо-Западная финансовая компания» обратилось в Арбитражный суд г. Москвы с заявлением, в котором просит признать незаконным, отменить постановление Департамента коллективных инвестиций и
с осуществлением прав участника хозяйственного общества принимает инвестиционный комитет, состоящий из владельцев инвестиционных паев. Бенефициаров управляющей компании (ООО «Авантаж» и ООО «Лизинг-Эксперт») нельзя считать бенефициарами паевого фонда, поскольку бенефициар управляющей компании не является владельцем инвестиционных паев фонда и бенефициарным собственником владельца инвестиционных паев фонда. Имущество, составляющее паевой инвестиционный фонд, является общим имуществом владельцев инвестиционных паев и принадлежит им на праве общей долевой собственности (абзац 2 часть 2 статья 11 Закона №156-ФЗ). Согласно ответу Департамента коллективных инвестиций и доверительного управления Центрального банка России от 04.02.2018г., полученному по обращению ООО «Синара-Девелопмент» следует, что Паевой инвестиционный фонд не является юридическим лицом, находится в общей долевой собственности физических и юридических лиц, пользование и распоряжение имуществом, составляющим ПИФ, осуществляется управляющей компанией исключительно в интересах учредителей доверительного управления. Сведения о владельцах инвестиционных паев и количестве принадлежащих им инвестиционных паев, номинальных держателях, об иных зарегистрированных лицах и о количестве зарегистрированных на них инвестиционных паев содержатся в
участника хозяйственного общества принимает инвестиционный комитет, состоящий из владельцев инвестиционных паев. Бенефициаров управляющей компании (ООО «Авантаж» и ООО «Лизинг-Эксперт») нельзя считать бенефициарами паевого фонда, поскольку бенефициар управляющей компании ООО «УК СГБ» не является владельцем инвестиционных паев фонда и бенефициарным собственником владельца инвестиционных паев фонда. Имущество, составляющее паевой инвестиционный фонд, является общим имуществом владельцев инвестиционных паев и принадлежит им на праве общей долевой собственности (абзац 2 ч. 2 ст. 11 Закона №156-ФЗ). Согласно ответу Департамента коллективных инвестиций и доверительного управления Центрального банка России от 04 февраля 2018 года, полученному по обращению ООО «Синара-Девелопмент», - ПИФ не является юридическим лицом, находится в общей долевой собственности физических и юридических лиц, пользование и распоряжение имуществом, составляющим ПИФ, осуществляется управляющей компанией исключительно в интересах учредителей доверительного управления, применительно к п. 1 ст. 47 Закона № 156-ФЗ. Сведения о владельцах инвестиционных паев и количестве принадлежащих им инвестиционных паев, номинальных держателях, об иных зарегистрированных лицах и
корректировке НВВ МУП г. Магадана «Водоканал» на заседании правления Департамента 20 декабря 2019 года у тарифного органа не имелось правовых оснований для применения недействующей с 6 декабря 2019 года редакции пунктов 86 и 90 Методических указаний. Кроме того, суд принимает во внимание следующее. Нормативная прибыль по формуле 30.1 определяется путем сложения расходов на капитальные вложения (инвестиции) (КВi), расходов на погашение и обслуживание заемных средств (ЗСi) и экономически обоснованных расходов на выплаты, предусмотренные коллективными договорами, не учитываемые при определении налоговой базы налога на прибыль (КДi). Как указано выше, в соответствии с пунктом 80 Основ ценообразования ежегодная корректировка НВВ предприятий осуществляется по установленной Методическими указаниями формуле с учетом, в том числе положений пункта 78 Основ ценообразования. Пункт 78 Основ ценообразования прямо устанавливает, что при установлении тарифов с применением метода индексации величина нормативной прибыли регулируемой организации включает: а) величину расходов на капитальные вложения (инвестиции ), определяемые в соответствии с утвержденными инвестиционными программами, то
