с препятствиями в осуществлении переводов в российских рублях, отсутствием у эмитента и агента выпуска возможности приобретать, создавать, восстанавливать, заменять или поддерживать связанные со структурными облигациями механизмы хеджирования или распоряжаться доходами от соответствующих механизмов хеджирования, действие структурных облигаций будет досрочно прекращено с 27.06.2022. Ответчики указали, что инвесторы получат эквивалент в швейцарских франках, сумма которых будет соответствовать справедливой рыночной стоимости структурных облигаций. Согласно уведомлениям ООО «РБ Спецдепозитарий» от 01.08.2022, ответчик 1 и ответчик 2 досрочно погасили структурные облигации и перечислили на счет истца денежные средства в швейцарских франках. Истец полагает, что действия ответчиков по досрочному погашению структурных облигаций и перечислению денег в швейцарских франках противоречат эмиссионной документации и являются незаконными в связи со следующим. Ответчик 1 (EFG International) является эмитентом принадлежащих истцу 88 852 единиц структурных облигаций, размещенных в рамках двадцати девяти выпусков ISIN CH0495926344, CH0518365595, CH0495925106, CH0518365652, CH0518365603, CH0495926310, CH0495926328, CH0518365264, CH0518365272, CH0495926047, CH0495926682, CH0495926690, CH0495925114, CH0495924786, CH0495924802, CH0495924810, CH0495925197, CH0495925205,
Ответчик 2) по досрочному погашению структурных облигаций, размещенных в рамках тридцати выпусков, которым присвоены ISIN CH0495926344, CH0518365595, CH0495925106, CH0518365652, CH0518365603, CH0495926310, CH0495926328, CH0518365264, CH0518365272, CH0495926047, CH0495926682, CH0495926690, CH0495925114, CH0495924786, CH0495924802, CH0495924810, CH0495925197, CH0495925205, CH0495925643, CH0495925650, CH0518365637, CH0495926336, CH0518365280, CH0495925122, CH0559576795, CH0593630970, CH0518365645, CH0518365611, CH0518365249, CH0495926492. Истец в судебное заседание явился. Исковые требования поддержал и указал, что он являлся собственником 8 456 353 структурных облигаций, в эмиссии которых участвовали Ответчик 1 и Ответчик 2. Все структурные облигации имели одинаковый механизм действия: если цена лежащего в основании выпуска облигаций базисного актива (акций или американских (глобальных) депозитарных расписок) оказывалась выше установленного в условиях выпуска значения, то их владелец мог рассчитывать на более высокую доходность. В доказательство того, что Истец являлся собственником этих облигаций Истец представил выписку по счету депо, открытом в ООО «РБ Спецдепозитарий». Истец указал, что 27.06.2022, 29.06.2022 Ответчик 1 и Ответчик 2 уведомили его о досрочном погашении принадлежащих ему структурных облигаций
обязательств, приобретение иного имущества, связанного с приобретаемыми денежными требованиями, в том числе по договорам лизинга и договорам аренды, и осуществление эмиссии облигаций, обеспеченных залогом денежных требований, либо приобретение ценных бумаг, иностранных финансовых инструментов, не квалифицированных в качестве ценных бумаг, денежных требований по кредитным договорам и договорам займа, заключение договоров, являющихся производными финансовыми инструментами, размещение во вклады, в том числе в драгоценных металлах, приобретение драгоценных металлов, предоставление займов, заключение договоров страхования рисков и осуществление эмиссии структурных облигаций , обеспеченных залогом денежных требований и (или) иного имущества. Общество «СФО Титан» является специализированным финансовым обществом (что следует из его наименования с учетом пункта 3 статьи 15.1 Закона о рынке ценных бумаг, устава общества, осуществления управления им обществом «Линвуд», включенным Банком России в реестр управляющих компаний специализированных обществ), следовательно, ему может быть уступлена задолженность по договору потребительского кредита (займа) в силу прямого указания на это в пункте 1 статьи 12 Закона о потребительском кредите.
обязательств, приобретение иного имущества, связанного с приобретаемыми денежными требованиями, в том числе по договорам лизинга и договорам аренды, и осуществление эмиссии облигаций, обеспеченных залогом денежных требований, либо приобретение ценных бумаг, иностранных финансовых инструментов, не квалифицированных в качестве ценных бумаг, денежных требований по кредитным договорам и договорам займа, заключение договоров, являющихся производными финансовыми инструментами, размещение во вклады, в том числе в драгоценных металлах, приобретение драгоценных металлов, предоставление займов, заключение договоров страхования рисков и осуществление эмиссии структурных облигаций , обеспеченных залогом денежных требований и (или) иного имущества. При вынесении обжалуемых судебных актов судами не учтено, что Компания является специализированным финансовым обществом, что следует из ее наименования с учетом пункта 3 статьи 15.1 Закона о рынке ценных бумаг и устава, а также осуществления управления Компанией обществом с ограниченной ответственностью «Линвуд», включенным Банком России в реестр управляющих компаний специализированных обществ. Ввиду изложенного вывод судов первой и апелляционной инстанций о том, что Компания не отвечает
вложений; 2) это финансовый инструмент с достаточно низким риском - в случае ситуации с нехваткой средств у эмитента для удовлетворения требований кредиторов или его банкротства, владелец облигации имеет приоритетное право на получение средств по облигации. По сравнению с акциями - это более консервативный финансовый инструмент. При этом стоит учитывать, что облигация может не предусматривать право ее владельца на получение номинальной стоимости облигации в зависимости от наступления одного или нескольких указанных в ней обстоятельств (например, структурные облигации (ст. 27.1-1 Закона о рынке ценных бумаг)); 3) облигация - это одновременно и эмиссионная ценная бумага, и долговое обязательство; 4) это долговое обязательство серийного характера - облигации выпускаются не штучно, а сериями, в рамках облигационного займа; 5) облигации выпускаются строго на определенный срок, т.е. это срочная ценная бумага, по окончании ее срока эмитент выкупает ее у инвестора - держателя облигации. Законом предусмотрен и досрочный порядок погашения облигаций. Вся процедура и условия досрочного погашения облигаций
– инструмент с повышенным уровнем риска. Также истец подтвердил, что ознакомился с содержанием «Декларации о рисках, связанных с осуществлением операций на рынке ценных бумаг», являющейся Приложением 17 к Условиям предоставления брокерских и иных услуг ПАО Сбербанк. В Декларации указано, что операции со структурированными нотами и со структурными облигациями предназначены для Инвесторов, которые являются профессионалами в области инвестиций или Квалифицированными Инвесторами, способными принимать на себя специфические риски, связанные с инвестированием в структурированные ноты или в структурные облигации , в том числе риск полной или частичной потери вложенных средств. Операциям со структурированными нотами или со структурными облигациями присущи риски изменения процентных ставок, курсов валют, котировок ценных бумаг, цен на товары, динамики индексов, а также: - кредитный риск эмитента и гаранта структурированной ноты или структурной облигации, а также эмитента базовых ценных бумаг или финансовых инструментов, к цене или к иным показателям, по которым привязана доходность структурированной ноты или структурной облигации; - риск отсрочки
он заключил с ПАО «Сбербанк» договор на брокерское обслуживание У, в рамках которого неоднократно покупал облигации крупнейших эмитентов с высоким рейтингом надежности. Другого опыта работы с ценными бумагами он не имел. В июне 2021 года он обратился в ПАО «Сбербанк» с намерением вывести свои денежные средства, поступившие на его текущий счет после погашения краткосрочных облигаций ВЭБ в размере 56 000 000 рублей. Сотрудник ПАО «Сбербанк», в свою очередь, предложил ему вложить денежные средства в структурные облигации , указав, что в основе продукта лежат акции крупнейших Российских компаний; что касается рисков, было озвучено, что имеется барьер, но в любом случае продукт позволяет заработать, вероятность падения стоимости акций ниже барьера почти невозможна. 09 сентября 2021 года он по предложению сотрудника банка подписал поручение на покупку структурной облигации У, разместил свои денежные средства в размере 40 000 000 рублей в АО «Сбербанк КИБ». Проконсультировавшись на следующий день у стороннего специалиста, который разъяснил, что
